Kombiniertes Verhältnis

Kombiniertes Verhältnis in der Versicherungsdefinition

Die Combined Ratio, die im Versicherungssektor (insbesondere im Schaden- und Unfallsektor) im Allgemeinen verwendet wird, ist das Maß für die Rentabilität, um zu verstehen, wie sich ein Versicherungsunternehmen im täglichen Betrieb entwickelt, und wird durch Addition von zwei Kennzahlen, dh des versicherungstechnischen Verlusts, berechnet Verhältnis und Kostenquote.

Kombinierte Verhältnisformel

Die Formel für kombinierte Verhältnisse ist wie folgt dargestellt:

Kombinierte Quote = Underwriting Loss Ratio + Expense Ratio

wo,

  • Underwriting Loss Ratio = (bezahlte Forderungen + Nettoverlustreserven) / verdiente Nettoprämie
  • Kostenquote = Zeichnungskosten einschließlich gebuchter Provisionen / Nettoprämie

Die versicherungstechnischen Aufwendungen sind Aufwendungen im Zusammenhang mit dem Underwriting und setzen sich aus Verkaufsprovisionen der Agenten, Gehältern des Versicherungspersonals, Marketingkosten und anderen Gemeinkosten zusammen.

Komponenten des kombinierten Verhältnisses in der Versicherung

Es ist die Summe zweier Verhältnisse. Die erste ist eine Berechnung, die sich aus der Division des entstandenen Verlusts zuzüglich des Verlustanpassungsaufwands (LAE) durch die verdienten Prämien (dh die Verlustquote des Kalenderjahres) ergibt. Und die zweite wird berechnet, indem alle anderen Ausgaben durch die schriftlichen oder verdienten Prämien dividiert werden, dh durch die gesetzliche Basiskostenquote. Wenn das Ergebnis auf das Endergebnis eines Unternehmens angewendet wird, wird die Combined Ratio auch als Composite Ratio bezeichnet. Es wird sowohl von Versicherungs- als auch von Rückversicherungsunternehmen verwendet.

Beispiel für ein kombiniertes Verhältnis in der Versicherung

Nehmen wir an, ABZ Ltd. ist eine Versicherungsgesellschaft. Der gesamte Zeichnungsaufwand des Unternehmens wird auf 50 Millionen US-Dollar berechnet. Es hat einen Verlust erlitten, und die Anpassung daran beträgt 75 USD. Die Nettoprämie des Unternehmens beträgt 200 Mio. USD, und im Jahr hat es eine Gesamtprämie von 150 Mio. USD verdient.

Lösung

Die Combined Ratio von ABZ Ltd. wird berechnet, indem die entstandenen Verluste und die darauf vorgenommenen Anpassungen summiert und das Ergebnis durch die verdiente Prämie dividiert werden. Somit beträgt die Combined Ratio der Finanzbasis 0,83 oder 83% (dh 50 Mio. USD + 75 Mio. USD) / 150 Mio. USD.

Um die Combined Ratio auf Trade-Basis zu berechnen, addieren Sie das Verhältnis der Anpassung der Verluste um die verdiente Prämie und das Verhältnis des Zeichnungsaufwands zur gebuchten Nettoprämie.

Berechnung des kombinierten Verhältnisses

  • = $ 0,50 + $ 0,33
  • = $ 0,83

Die Handelsbasis-Combined Ratio von ABZ Ltd. beträgt somit 0,83 oder 83%, dh 75 Mio. USD / 150 Mio. USD + 50 Mio. USD / 150 Mio. USD.

Kombiniertes Verhältnis - Praktisches Szenario

Die Combined Ratio wird normalerweise als Maß für die Rentabilität eines Versicherungsunternehmens angesehen. Es wird in% angegeben. Wenn es mehr als 100% beträgt, bedeutet dies, dass das Unternehmen mehr zahlt als es verdient. Wenn es weniger als 100% beträgt, bedeutet dies, dass es mehr verdient als es zahlt .

Vorteile

  •  Es gibt ein besseres Bild davon, wie effizient die Prämien festgelegt wurden.
  • Es gibt die Geschäftsführung eines Unternehmens an, bei dem das Unternehmen einen Gewinn erzielt oder nicht, dh wenn das Einkommen mehr oder weniger als die Zahlungen beträgt.
  • Dies ist der beste Weg, um den Gewinn zu berechnen, da er die Kapitalerträge nicht berücksichtigt und sich nur auf das Underwriting konzentriert.
  • Beide Komponenten des kombinierten Verhältnisses können getrennt erklärt werden. Die versicherungstechnische Schadenquote misst die Effizienz des Unternehmens anhand des Standards seiner Zeichnungsmethode. Im Gegensatz dazu misst die Kostenquote, wie gut der Gesamtbetrieb des Unternehmens ist.

Nachteile

  • Es gibt nicht das gesamte Bild über die Rentabilität des Unternehmens wieder, da es die Kapitalerträge ausschließt. Diese Unternehmen erzielen eine gute Einnahmequelle aus Anlagen in Anleihen, Aktien und anderen Finanzinstrumenten, die außerhalb ihres Kerngeschäfts liegen.
  • Es besteht aus vielen Komponenten. Wir konzentrieren uns in der Regel nur auf die CR-Nummer und vermissen es, die Komponenten zu analysieren, aus denen sie besteht.
  • Wir können nicht sagen, ob die CR signifikanter als 100% ist, was bedeutet, dass ein Unternehmen nicht rentabel ist, da es vorkommen kann, dass das Unternehmen einen angemessenen Gewinn aus anderen Kapitalerträgen erzielt.
  • Das Unternehmen kann spezifische Änderungen an seinem Jahresabschluss vornehmen, um die Komponenten der Combined Ratio zu verbessern, und daher führt diese Ratio nur zu einer Schaufensterdekoration.
  • Es berücksichtigt nur die monetären Aspekte des Unternehmens und ignoriert die qualitativen Aspekte.

Einschränkungen

Es hat viele Vorteile und auch gewisse Einschränkungen. Die verschiedenen Elemente, aus denen sich die Combined Ratio zusammensetzt (Verluste, Kosten und verdiente Prämie), dienen jeweils als Benchmark für das Rentabilitätspotenzial oder das Verlustrisiko. Daher ist es notwendig, diese Komponenten sowohl einzeln als auch zusammen zu verstehen, um die finanzielle Leistung des Unternehmens genau zu bestimmen.

Wichtige  Punkte

  • Es wird verwendet, um die Rentabilität eines Versicherungsunternehmens zu messen, insbesondere von Schaden- und Unfallversicherungsunternehmen.
  • Die Combined Ratio misst die Verluste und Aufwendungen im Verhältnis zur Gesamtprämie des Unternehmens.
  • Dies ist der effektivste und einfachste Weg, um zu messen, wie profitabel das Unternehmen ist
  • Auf diese Weise kann gemessen werden, ob die als Einnahmen vereinnahmten Prämien höher sind als die zu zahlende Forderung.
  • Dies ist der einfachste Weg, um zu messen, ob das Unternehmen finanziell gesund ist oder nicht.
  • Sie wird durch Summieren der Schadenquote und der Kostenquote ermittelt.
  • Bei einer Trade-Based-Combined-Ratio zahlt die Versicherungsgesellschaft weniger als die erhaltenen Prämien. Wenn wir die Combined Ratio der Finanzbasis berücksichtigen, zahlt die Versicherungsgesellschaft alternativ den entsprechenden Betrag als die erhaltenen Prämien aus.
  • Eine gesunde Combined Ratio im Versicherungsbereich liegt im Allgemeinen zwischen 75% und 90%. Dies zeigt an, dass ein großer Teil der verdienten Prämie zur Deckung des tatsächlichen Risikos verwendet wird.

Fazit

Abschließend können wir feststellen, dass die Berechnung des kombinierten Verhältnisses einfach ist, sobald wir wissen, woher wir die Zahlen beziehen können. Der größte Hinweis ist, die Bedeutung zu kennen und herauszufinden, wo sich die Zahlen in den Finanzberichten befinden. Es kann eine Herausforderung sein, wenn wir nicht wissen, was und wo wir suchen sollen.

Wir haben jetzt verstanden, wie kombinierte Kennzahlen uns dabei unterstützen können, festzustellen, welche Versicherungsunternehmen rentabel sind und welche nicht gut genug. Dieses Verhältnis gilt hauptsächlich für Schaden- und Unfallversicherungsunternehmen. Wir haben andere Kennzahlen, die für Lebensversicherungsunternehmen gelten.