Push Down Accounting (Definition, Beispiele)

Was ist Push-Down-Buchhaltung?

Push-Down-Bilanzierung ist die Methode, mit der die Bilanzierungsgrundlage des Erwerbers in Bezug auf die übernommenen Vermögenswerte und Schulden in die Bücher des Erwerbers verschoben wird. Die Bücher des erworbenen Unternehmens werden ebenfalls angepasst, um den Wert seiner Vermögenswerte und Schulden widerzuspiegeln, der im Konzernabschluss des Erwerbers berücksichtigt wird, dh der Buchwert der Vermögenswerte und Verbindlichkeiten des erworbenen Unternehmens wird an den vom Erwerber berücksichtigten beizulegenden Zeitwert angepasst.

Die ASU 2014-17 enthält Leitlinien zur Anwendung der Pushdown-Buchhaltung.

Wann soll Pushdown Accounting angewendet werden?

Das erworbene Unternehmen kann wählen, ob die Rechnungslegung nach unten gedrückt werden soll, wenn ein Unternehmen die Kontrolle darüber erlangt. Gemäß den Leitlinien in ASC 810 Consolidation soll ein Unternehmen die Kontrolle erhalten haben, wenn es

erwirbt direkt oder indirekt mehr als 50% der Stimmrechte (Stimmrechtsmodell),
wird der Hauptbegünstigte eines variabel verzinslichen Unternehmens (variabel verzinsliches Modell) oder
Eine andere Kontrolle wird durch eine vertragliche Vereinbarung usw. übertragen.

Solche Ereignisse, bei denen ein anderes Unternehmen die Kontrolle über das erworbene Unternehmen erlangt, werden in der ASU 2014-17 als „Kontrollwechselereignisse“ bezeichnet.

Die Option, einen Push-down-Accounting-Antrag zu stellen, gilt nicht für Situationen, in denen der Erwerber innerhalb der in ASC 810 definierten Kontrollparameter keine „Kontrolle“ über das erworbene Unternehmen erlangt, wodurch die Transaktion außerhalb des Geltungsbereichs von liegen würde ASC 805 auch.
Beispielsweise würde die Akquisitionsbuchhaltung und folglich die Push-down-Bilanzierung beim Erwerb von Vermögenswerten oder einer Gruppe von Vermögenswerten, die kein Unternehmen darstellen, bei der Gründung von Joint Ventures usw. nicht gelten.
Damit ein erworbenes Unternehmen einen Antrag auf Push-down-Bilanzierung stellen kann, ist es jedoch keine Voraussetzung, dass der Erwerber eine Akquisitionsbuchhaltung anwendet. Wenn beispielsweise eine Investmentgesellschaft die Kontrolle über das erworbene Unternehmen erlangt, muss die Investmentgesellschaft möglicherweise keine Akquisitionsbuchhaltung gemäß ASC 805 anwenden, das erworbene Unternehmen kann sich jedoch dafür entscheiden, die Bilanzierung zu drücken, solange die Kontrolle wechselt Ereignis existiert.
Jede Tochtergesellschaft des erworbenen Unternehmens (dh eine heruntergekommene Tochtergesellschaft), die vom Erwerber in ihrem Konzernabschluss konsolidiert wird, kann sich dafür entscheiden, die Bilanzierung in ihrem separaten Jahresabschluss zu drücken, unabhängig davon, ob das erworbene Unternehmen sich dafür entscheidet, diese anzuwenden.

Option zum Anwenden von Push-Down-Buchhaltung

Ein Unternehmen hat die Wahl, jedes Mal, wenn ein Kontrollwechselereignis eintritt, einen Push-down-Account durchzuführen. Zum Beispiel wurde Entity A von Entity B im Januar 20 × 7 erworben. Unternehmen A wird am 20. und 8. Januar von Unternehmen C weiter übernommen. Die folgenden Optionen stehen Entität A zur Verfügung.

Daher bietet jedes Kontrollwechselereignis dem Erwerber eine neue Möglichkeit, zu entscheiden, ob er einen Antrag auf Push-Down-Buchhaltung stellt oder nicht. Sobald sich ein Unternehmen jedoch dafür entscheidet, die Rechnungslegung auf ein bestimmtes Kontrollwechselereignis herunterzuschieben, kann die Entscheidung nicht widerrufen werden.
Ein erworbenes Unternehmen, das vor der Veröffentlichung des Abschlusses keine Pushdown-Bilanzierung anwendet oder zur Veröffentlichung zur Verfügung steht, kann dies in einer späteren Periode anwenden, indem es dies als Änderung der Rechnungslegungsgrundsätze behandelt. Dies bedeutet, dass das erworbene Unternehmen die Pushdown-Bilanzierung rückwirkend ab dem Erwerbszeitpunkt anwenden müsste, wenn es der Ansicht ist, dass die Pushdown-Bilanzierung eine relevantere Bilanzierungsmethode wäre.
Alle Angaben, die im Falle einer Änderung der Rechnungslegungsgrundsätze gemacht werden müssen, sollten ebenfalls gemacht werden.

Messung von Posten unter Push-Down-Accounting

Wenn sich ein Unternehmen für die Pushdown-Bilanzierung entscheidet, muss der separate Jahresabschluss des erworbenen Unternehmens angepasst werden, um die neue Rechnungslegungsgrundlage widerzuspiegeln, die der Erwerber zur Bewertung der identifizierbaren erworbenen Vermögenswerte und übernommenen Verbindlichkeiten angewendet hat.
Falls der Erwerber nicht verpflichtet ist, die Bilanzierung von Akquisitionen zu befolgen, sollte der Erwerber seine Bücher anpassen, um die Beträge widerzuspiegeln, zu denen der Erwerber die erworbenen Vermögenswerte und übernommenen Verbindlichkeiten erfasst hätte, wenn er die Bilanzierung von Akquisitionen angewendet hätte.
Da in der Pushdown-Bilanzierung das erworbene Unternehmen zu Bilanzierungszwecken als neues berichtendes Unternehmen betrachtet wird, werden die Gewinnrücklagen des erworbenen Unternehmens eliminiert. Der Betrag der Anpassung, um den Buchwert des erworbenen Unternehmens auf den beizulegenden Zeitwert zu bringen, wird in der Kapitalrücklage des erworbenen Unternehmens erfasst.

# 1 - Goodwill

Geschäfts- oder Firmenwerte, die sich aus der Anwendung von ASC 805 im Konzernabschluss des Erwerbers ergeben, werden im separaten Abschluss des erworbenen Unternehmens unter Pushdown-Bilanzierung erfasst.
Der Erwerber ist verpflichtet, den von ihm erfassten Goodwill verschiedenen Berichtseinheiten zuzuordnen, die von den Synergien der Akquisition profitieren.
Infolgedessen entspricht der dem erworbenen Unternehmen im Konzernabschluss des Erwerbers zugewiesene Geschäfts- oder Firmenwert möglicherweise nicht dem Betrag des Geschäfts- oder Firmenwerts, der in den Einzelabschluss des Erwerbers übernommen wird.
Die für ein Kontrollwechselereignis gewählte Pushdown-Bilanzierung muss auf alle vom Erwerber im Rahmen der Transaktion erfassten Vermögenswerte und Verbindlichkeiten angewendet werden. Eine teilweise Anwendung der Pushdown-Abrechnung ist nicht zulässig.

# 2 - Beispiel

Unternehmen B erwirbt Unternehmen A im Rahmen einer Transaktion, die einen Goodwill von 100 Mio. USD gemäß ASC 805 ergibt. Unternehmen B schätzt den relativen Nutzen seiner verschiedenen Berichtseinheiten aus den Synergien der Akquisition und ordnet den Goodwill wie folgt zu:

Berichtseinheit Nr. 1 - 25 Millionen US-Dollar
Berichtseinheit Nr. 2 - 10 Millionen US-Dollar
Berichtseinheit Nr. 3 - 65 USD (bezieht sich auf Unternehmen A)

Daher wurde Unternehmen B im Konzernabschluss ein Geschäfts- oder Firmenwert von 65 USD an Unternehmen A zugewiesen. Unternehmen A ist jedoch verpflichtet, den gesamten Goodwill in Höhe von 100 Mio. USD in seinem separaten Jahresabschluss unter Anwendung der Pushdown-Bilanzierung zu erfassen.

# 3 - Gewinn beim Schnäppchenkauf

Falls die Anwendung von ASC 805 dazu führt, dass Gewinne aus Schnäppchenkäufen in den Büchern des Erwerbers erfasst werden, sollte das erworbene Unternehmen diese nicht in seinem separaten Jahresabschluss erfassen. Stattdessen wird die Höhe des Schnäppchengewinns an die Kapitalrücklage des erworbenen Unternehmens angepasst.

# 4 - Transaktionskosten

Transaktionskosten, die dem Erwerber zur Durchführung des Erwerbs entstehen, werden nicht auf das erworbene Unternehmen übertragen.

# 5 - Akquisitionsbedingte Verbindlichkeiten

Jegliche Verbindlichkeit, die dem Erwerber im Zuge des Erwerbs entsteht und anerkannt wird, ist vom Erwerber nur dann zu erfassen, wenn der Erwerber zur Begleichung der Verbindlichkeit verpflichtet ist oder gesamtschuldnerisch zur Begleichung der Verbindlichkeit zusammen mit dem Erwerber verpflichtet ist.

# 6 - Angaben

Da die Pushdown-Bilanzierung zur Einführung einer neuen Rechnungslegungsgrundlage führt, muss das erworbene Unternehmen die Finanzergebnisse und Abschlüsse für den Zeitraum vor und nach dem Erwerb getrennt und durch eine vertikale schwarze Linie getrennt darstellen.

Das erworbene Unternehmen sollte auch die Grundlage für die Anwendung der Pushdown-Bilanzierung und andere relevante Informationen offenlegen, damit die Benutzer des Abschlusses die Auswirkungen der Anwendung der Pushdown-Bilanzierung auf die separaten Abschlüsse des Erwerbers bewerten können. Einige der relevanten Informationen, die offengelegt werden müssen, umfassen:

Name und Beschreibung des Erwerbers,
Beschreibung, wie der Erwerber die Kontrolle über das erworbene Unternehmen erlangt hat
Kaufdatum
Der beizulegende Zeitwert zum Erwerbszeitpunkt der vom Erwerber übertragenen Gegenleistung
Beträge, die vom erworbenen Unternehmen für jede Hauptklasse von Vermögenswerten und Schulden aufgrund der Anwendung der Pushdown-Bilanzierung zum Erwerbszeitpunkt erfasst wurden
Qualitative Beschreibung der Faktoren, die zum Goodwill beitragen, einschließlich erwarteter Synergien, immaterieller Vermögenswerte, die nicht für die Erfassung qualifiziert sind, und anderer Faktoren. Im Falle eines günstigen Kaufgewinns sollte das erworbene Unternehmen den Grund für die erneute Transaktion angeben und den Betrag des Gewinns aus der Kapitalrücklage des erworbenen Unternehmens ausweisen
Informationen, die für die Benutzer von Abschlüssen relevant sind, um die finanziellen Auswirkungen der im Rahmen der Pushdown-Bilanzierung vorgenommenen Anpassungen zu bewerten.

Beispiel für Push-Down-Buchhaltung

Unternehmen B erwarb eine 100% ige Beteiligung an Unternehmen A für 800 Mio. USD. Unternehmen A wählt die Pushdown-Bilanzierung in seinem separaten Jahresabschluss. Der beizulegende Zeitwert der erworbenen identifizierbaren Vermögenswerte von Unternehmen A belief sich auf 800 Mio. USD, und der beizulegende Zeitwert der übernommenen Verbindlichkeiten betrug zum Erwerbszeitpunkt 150 Mio. USD. Der Buchwert der identifizierbaren Vermögenswerte von Unternehmen A zum Erwerbszeitpunkt beträgt 700 USD und der der übernommenen Verbindlichkeiten 100 Mio. USD. Die Stammaktien von Unternehmen A beliefen sich zum Erwerbszeitpunkt auf 100 Mio. USD, die Kapitalrücklage auf 200 Mio. USD und die Gewinnrücklagen auf 300 Mio. USD.

Lösung:

Goodwill aus der Transaktion = gezahlte Gegenleistung (-) beizulegender Zeitwert des übernommenen identifizierbaren Nettovermögens

= 800 Mio. USD - 650 USD
= 150 Mio. USD

Der Umfang der durchzuführenden Anpassungen wird wie folgt berechnet:

Entität A würde den folgenden Eintrag als Teil von Push-Down-Bilanzierungsanpassungen aufzeichnen:

Der Jahresabschluss von Unternehmen A sieht wie folgt aus:

Vorteile der Push-Down-Buchhaltung

Die Push-down-Bilanzierung beseitigt die Nichtübereinstimmung der Buchwerte des Buchwerts der erworbenen Vermögenswerte und Schulden des erworbenen Unternehmens und der zur Konsolidierung geführten Aufzeichnungen des Erwerbers. Insofern werden Anpassungsbuchungen zum Zeitpunkt der Aufstellung des Konzernabschlusses insoweit eliminiert.
Die Schwierigkeit besteht darin, unterschiedliche Werte beizubehalten, und die Grundlage für die Bilanzierung in den Büchern des Erwerbers und des Erwerbers nimmt zu, wenn mehrere Kontrollwechselereignisse auftreten, bei denen mehrere Erwerber in den verschiedenen Zeitintervallen die Kontrolle erlangen.

Nachteile der Push-Down-Buchhaltung

Bei einem erworbenen Unternehmen mit einer wesentlichen nicht beherrschenden Beteiligung wird die Relevanz des auf der Grundlage der Pushdown-Bilanzierung erstellten Abschlusses für die Nutzer des Abschlusses beeinträchtigt.

Fazit

Die ASU 2014-17 gibt einem Erwerber die Flexibilität, für jedes Kontrollwechselereignis zu entscheiden, ob die Rechnungslegung in seinem separaten Jahresabschluss nach unten gedrückt werden soll.
Die Option, die den konsolidierten Tochterunternehmen des erworbenen Unternehmens zur Verfügung steht, sich für eine Push-down-Bilanzierung zu entscheiden, sieht die Einführung einer relevanteren Bilanzierungsgrundlage vor.
Die Push-down-Rechnungslegung ermöglicht eine konsistentere Rechnungslegungsgrundlage zwischen den Büchern des Erwerbers und des Erwerbers, wodurch der Konsolidierungsprozess insofern vereinfacht wird.