Formel für investiertes Kapital

Was ist die Formel für investiertes Kapital?

Das investierte Kapital kann definiert werden als das Gesamtgeld, das ein Unternehmen durch die Emission von Schuldtiteln an Anleihegläubiger und Wertpapieren an Anteilseigner aufbringt, wobei die Leasingverpflichtungen und die Gesamtschuld auf den Betrag des an die Anleger ausgegebenen Eigenkapitals summiert würden. Die Formel für investiertes Kapital (IC) wird wie folgt dargestellt:

Formel für investiertes Kapital = Gesamtverschuldung (einschließlich Capital Lease) + Gesamtkapital und äquivalente Eigenkapitalinvestitionen + nicht operatives Bargeld

Schritte zur Berechnung des investierten Kapitals

  1. Berechnen Sie die Gesamtverschuldung, die alle verzinslichen Schulden enthält, ob langfristige Schulden oder kurzfristige Schulden.
  2. Berechnen Sie die Summe aus Eigenkapital und Eigenkapitaläquivalent, die an Eigenkapitalaktionäre ausgegeben wurden, und diese umfassen auch Rückstellungen.
  3. Berechnen Sie abschließend nicht operatives Bargeld und Investitionen.
  4. Nehmen Sie nun insgesamt Schritt 1, Schritt 2 und Schritt 3, in die Kapital investiert werden soll.

Berechnungsbeispiele für investiertes Kapital

Sehen wir uns einige einfache bis fortgeschrittene Beispiele an, um es besser zu verstehen.

Sie können diese Excel-Vorlage für investierte Kapitalformeln hier herunterladen - Excel-Vorlage für investierte Kapitalformeln

Beispiel 1

Firma M hat Ihnen die folgenden Details gegeben. Sie müssen das investierte Kapital des Unternehmens berechnen.

Verwenden Sie die unten angegebenen Daten zur Berechnung des wirtschaftlichen Gewinns.

Lösung:

Die Berechnung des investierten Kapitals kann unter Verwendung der folgenden Formel erfolgen:

IC = Total Debt + Total Equity & äquivalente Beteiligungen + Non-Operating Cash

= (Langfristige Schulden + kurzfristige Schulden + Capital Lease) + Eigenkapital

  • = (235.000 + 156.700 + 47.899) + 100.900

Das investierte Kapital wird -

  • Investiertes Kapital = 540.499

Das investierte Kapital des Unternehmens beträgt somit 540.499.

Beispiel 2

Barclays & Barclays, ein Unternehmen, das Gewinne erzielt und Geld generiert, hat gerade seinen Geschäftsbericht veröffentlicht. Nachfolgend finden Sie eine Zusammenfassung seiner Finanzlage zum Ende des Geschäftsjahres.

Darüber hinaus hat das Unternehmen auch außerbilanzielle Verpflichtungen aus Kapitalpachtverträgen ausgewiesen, deren PV 3,55,89,970 beträgt.

Das Management strebt eine Erhöhung der Kapitalrendite durch Rückzahlung der Schulden an, was die Moral seiner Aktionäre verbessern soll. Der CFO des Unternehmens hat seinen Junior gebeten, die Anzahl der von der Firma investierten Fonds in einer Excel-Datei einzureichen.

Sie müssen das investierte Kapital des Unternehmens berechnen.

Lösung

Der CFO des Unternehmens möchte das investierte Kapital berechnen.

Zunächst müssen wir die Gesamtverschuldung und das gesamte Eigenkapital berechnen.

Berechnung der Gesamtverschuldung

= 337500000 + 495000000 + 123750000

  • Gesamtverschuldung = 956250000

Berechnung des gesamten Eigenkapitals

= 450000000 + 65000000 + 58500000

  • Eigenkapital = 573500000

Die Berechnung des investierten Kapitals kann wie folgt erfolgen:

= 95,62,50,000 + 57,35,00,000 + 3,55,89,970

Das gesamte investierte Kapital beträgt -

  • Investiertes Kapital = 1,56,53,39,970

Das investierte Kapital beträgt daher 95,62,50,000 + 57,35,00,000 + 3,55,89,970, was 1,56,53,39,970 entspricht

Hinweis 

Wir haben auch die Verpflichtung zur Verpachtung von Kapital als Teil des investierten Kapitals einbezogen.

Beispiel 3

Wyatt Inc. hat Ihnen die folgenden Details zu seiner Investition durch Aufnahme von Eigenkapital und Schulden mitgeteilt. Es wurde festgestellt, dass das Unternehmen den Eigenkapital- und Schuldenmix nicht bereitgestellt hatte, jedoch einen Antrag dafür gestellt hat. Basierend auf den folgenden Informationen müssen Sie das gesamte investierte Kapital von Wyatt Inc. berechnen.

Lösung

Um dieses Beispiel zu lösen, verwenden wir die Betriebsformel zur Berechnung des investierten Kapitals.

Nachfolgend finden Sie die Schritte zur Berechnung des investierten Kapitals mithilfe des operativen Ansatzes

  1. Berechnen Sie das Nettoumlaufvermögen, das sich aus der Differenz des Umlaufvermögens und dem Abzug der unverzinslichen kurzfristigen Verbindlichkeiten ergibt
  2. Die zweite wäre, insgesamt Sachanlagen zu nehmen - Anlagen, Ausrüstungen und Maschinen.
  3. Das letzte wäre, insgesamt immaterielle Vermögenswerte zu übernehmen, einschließlich Patent und Goodwill.
  4. Der letzte Schritt wäre insgesamt Schritt 1, Schritt 2 und Schritt 3.

Wir erhalten nicht direkt die Aufteilung von Eigenkapital und Schulden, aber wir können feststellen, dass das Unternehmen diese Mittel investiert hat. Daher werden wir die Summe dieser Anträge als das gesamte investierte Kapital verwenden.

Berechnung des Betriebskapitals

= 33890193.00-32534585

  • Working Capital = 1.355.607,72

Berechnung von materiellen und immateriellen Vermögenswerten

= 169450965.00 + 211813706.25 + 232995076.88

  • Insgesamt materielle und immaterielle Werte = 614259748.13

Die Berechnung des investierten Kapitals kann wie folgt erfolgen:

= 78371071.31 + 614259748.13 + 1355607.72

Das gesamte investierte Kapital beträgt -

  • Insgesamt investiertes Kapital = 693986427.16

Man kann feststellen, dass das Unternehmen stark in Sachanlagen investiert und in Betriebskapital investiert hat und der Rest aus nicht operativen Vermögenswerten stammt.

Das insgesamt investierte Kapital beträgt daher 69,39,86,427,16.

Relevanz und Verwendung

Für ein Unternehmen ist das investierte Kapital eine Finanzierungsquelle, die es ihm ermöglicht, neue Möglichkeiten wie die Übernahme eines anderen Unternehmens oder eine Erweiterung zu nutzen. Dies hat zwei Funktionen innerhalb eines Unternehmens: 1. Es wird entweder zum Kauf von Sachanlagen wie Gebäuden, Grundstücken oder Ausrüstungen verwendet. 2. - es kann das gleiche verwenden, um seine täglichen Routinebetriebskosten wie das Bezahlen des Mitarbeitergehalts oder das Bezahlen des Inventars zu decken.

Ein Unternehmen kann diese Finanzierungsquelle wählen, anstatt einen Kredit von Finanzinstituten für seine Bedürfnisse auszuleihen. Darüber hinaus kann dies auch zur Berechnung des ROIC verwendet werden, bei dem es sich um die Kapitalrendite handelt. Wenn sich dieses Verhältnis erhöht, zeigt dies, dass das Unternehmen ein Wertschöpfer ist.