Top Q & A in der Finanzplanung und -analyse (FP & A)
Das Team für Finanzplanung und -analyse (FP & A) liefert dem Top-Management strategische Inputs und Prognosen, einschließlich der Gewinn- und Verlustrechnung, der Budgetierung und der Finanzmodellierung von Projekten. In diesem Artikel sprechen wir über die 10 wichtigsten Fragen und Antworten zu FP & A-Interviews, die Sie dabei unterstützen, sich gut vorzubereiten und das Interview zu knacken, mit dem Sie in naher Zukunft konfrontiert sein werden.
# 1 - Was ist der Unterschied zwischen Budgetierung und Prognose?
Es gibt zwei Hauptunterschiede zwischen Budgetierung und Prognose.
- Mit der Budgetierung wird ein Plan für die Zukunft aufgestellt, in dem die Einnahmen und Ausgaben so hoch sind. Die Prognose ist eine Schätzung dessen, was tatsächlich passieren kann. Die Prognose basiert auf realen Daten, historischen Eingaben und wird mithilfe statistischer Erhebungsmethoden ermittelt.
- Die Budgetierung ist häufig statisch und wird normalerweise ein Jahr lang nicht aktualisiert. Prognosen sind nicht statisch, da sie es einem Unternehmen ermöglichen, zu verstehen, was in naher Zukunft tatsächlich passieren kann. Aus diesem Grund werden die prognostizierten Daten jedes Quartal aktualisiert.
# 2 - Nehmen wir an, Sie sind CFO eines Unternehmens. Was würdest du nachts wach halten?
(Um diese Frage zu beantworten, müssen Sie zunächst überlegen, was ein CFO für ein Unternehmen tut. Ein CFO stellt sicher, dass das Unternehmen über genügend Liquidität verfügt und die Rendite über den Kapitalkosten liegt (denken Sie an die gewichteten Durchschnittskosten) des Kapitals, den wir anhand der Eigenkapitalkosten und der Fremdkapitalkosten berechnen können. Ein CFO wird also daran arbeiten, das finanzielle Wohlergehen eines Unternehmens sicherzustellen.
Die Frage ist subjektiv. Abhängig von der finanziellen Situation des Unternehmens kann es sein, dass ich die Gesamtkapitalkosten des Unternehmens senken muss. Aus diesem Grund kann ich die Verschuldungsquote erhöhen, indem ich das Eigenkapital reduziere und die Verschuldung erhöhe, oder ich muss mich um die kurzfristigen Verbindlichkeiten des Unternehmens kümmern. Je nachdem, womit die Firma zu kämpfen hat, werde ich das Problem strategisch planen und lösen.
# 3 - Wie wichtig sind drei Abschlüsse? Können Sie kurz darüber sprechen?
Drei Abschlüsse bilden das Rückgrat der finanziellen Gesundheit eines Unternehmens. Wenn Sie wissen möchten, wie es einem Unternehmen geht, werfen Sie einen Blick auf seine drei Abschlüsse.
Die Gewinn- und Verlustrechnung enthält Angaben zu den erzielten Einnahmen und den angefallenen Ausgaben. In der Bilanz wird über die Bilanzsumme und die Bilanzsumme gesprochen und wie die Bilanzsumme der Bilanzsumme und dem Eigenkapital entspricht. In der Kapitalflussrechnung wird der Nettomittelzufluss / -abfluss aus der Betriebs-, Investitions- und Finanzierungstätigkeit ermittelt.
Jeder Anleger sollte sich diese drei Abschlüsse ansehen, bevor er eine Anlageentscheidung trifft.
# 4 - Wie prognostiziere ich Einnahmen für ein Unternehmen?
Es gibt normalerweise drei Prognosemodelle, mit denen ein Unternehmen seinen Umsatz prognostiziert.
- Der Bottom-up-Ansatz ist die erste Methode, bei der die Finanzmodellierung von den Produkten / Dienstleistungen ausgeht und die Durchschnittspreise und Wachstumsraten prognostiziert.
- Der Top-Down-Ansatz ist die zweite Methode, bei der das Prognosemodell mit dem Marktanteil und der Marktgröße des Unternehmens beginnt und wie sich diese Anteile auf den Umsatz des Unternehmens auswirken.
- Die dritte Methode ist ein Ansatz von Jahr zu Jahr, bei dem die Einnahmen des letzten Jahres berücksichtigt werden. Wenn dann ein bestimmter Prozentsatz addiert / abgezogen wird, gelangt das Modell zur Schätzung der Einnahmen des nächsten Jahres.
# 5 - Woher weißt du, dass ein Excel-Modell ziemlich gut ist?
Der wichtigste Bestandteil eines guten Excel-Modells ist die Benutzerfreundlichkeit des Excel-Modells. Wenn Sie einen Laien bitten, es sich anzusehen und zu verstehen, würde sie dann wissen, worum es geht? Sehr oft wissen die Clients, die Sie bearbeiten, nichts über Excel-Modellierung. Ihre Aufgabe ist es, solche benutzerfreundlichen Excel-Modelle zu erstellen, die jeder verstehen kann. Wenn Sie die Fehlerprüfung regelmäßig durchführen müssen, müssen Sie sicherstellen, dass alle Zahlen und Berechnungen in der Bilanz und in der Kapitalflussrechnung korrekt sind.
# 6 - Können Sie über die drei Hauptherausforderungen sprechen, denen sich unser Unternehmen seit einiger Zeit gegenübersieht?
(Um diese Frage zu beantworten, ist es wichtig, dass Sie das Unternehmen gründlich recherchieren und den Jahresbericht des letzten Jahres lesen. Wenn Sie alle Abschlüsse des Unternehmens durchgehen, erhalten Sie Ideen darüber, was für das Unternehmen gut funktioniert und was funktioniert nicht. Und versuchen Sie, sowohl interne als auch externe Herausforderungen einzubeziehen - Herausforderungen, die kontrollierbar sind, und Herausforderungen, die nicht kontrollierbar sind.)
Als ich Ihren Jahresbericht durchgesehen habe, stellte ich fest, dass das Unternehmen mehr Schulden aufnehmen könnte, da der finanzielle Hebel des Unternehmens zu gering ist. Außerdem standen Sie vor einer großen Herausforderung bei der Nutzung Ihrer Vermögenswerte. Diese beiden Herausforderungen können mit der richtigen Strategie und Ausführung bewältigt werden. Der externe Faktor, der Sie in den letzten Jahren am meisten herausgefordert hat, sind die Wettbewerber, die Ihren Marktanteil verschlingen.
# 7 - Wie würden Sie ein ausgezeichneter Finanzplanungsanalyst werden?
Es gibt drei Fähigkeiten, die Finanzplanungsanalysten beherrschen sollten.
- Die erste Fähigkeit ist die Fähigkeit der Analytik. Wie Sie verstehen können, ist ein fortgeschrittenes Maß an Wissen und Anwendung erforderlich, um diese Fähigkeit zu beherrschen.
- Die zweite Fähigkeit ist die Kunst der Präsentation. Es reicht nicht aus, Daten zu interpretieren. Sie müssen es auch den Schlüsselpersonen der Organisation präsentieren, damit kritische Entscheidungen zum richtigen Zeitpunkt getroffen werden können.
- Die dritte Fähigkeit ist eine weiche Fähigkeit. Es ist die Fähigkeit, Dinge klar zu sagen und verfügt über ausgezeichnete zwischenmenschliche Fähigkeiten.
Wenn Sie über diese drei Fähigkeiten verfügen, werden Sie ein Meister der Finanzplanung und -analyse.
# 8 - Wie würden Sie ein Prognosemodell erstellen?
Das Erstellen eines Prognosemodells oder eines fortlaufenden Budgets ist recht einfach. Alles, was Sie tun müssen, ist, die historischen Daten des Vormonats (wenn es sich um ein monatliches Prognosemodell handelt) im Vordergrund zu halten und anschließend eine Prognose darüber hinaus zu erstellen. Wenn es vierteljährlich ist, nehmen Sie die historischen Daten des vorherigen Quartals.
# 9 - Wie würden Sie das Working Capital modellieren?
Die drei entscheidenden Komponenten des Betriebskapitals sind Vorräte, Forderungen und Verbindlichkeiten. Diese drei Dinge werden verwendet, um Informationen zu Umsatzkosten, Einnahmen, geleisteten Zahlungen usw. zu erhalten. Wenn Sie die Tage des Inventars, die ausstehenden Verkäufe des Tages und die ausstehenden Tage berechnen, können Sie den gesamten Bargeldumrechnungszyklus nachvollziehen . So würden Sie das Betriebskapital eines Unternehmens modellieren.
# 10 - Wie wirkt sich eine Bestandsabschreibung auf den Jahresabschluss aus?
(Dies ist eine häufig gestellte Frage bei Fragen zur Finanzplanung und -analyse. Sie müssen darüber sprechen, wie sich die Bestandsabschreibung auf drei Abschlüsse auswirkt.)
In der Bilanz verringert sich der Vermögensanteil, da sich der Lagerbestand um den abgeschriebenen Betrag verringert. In der Gewinn- und Verlustrechnung sehen wir einen reduzierten Nettogewinn, da wir den Abschreibungseffekt in COGS oder separat ausweisen müssen. In der Kapitalflussrechnung würde der abgeschriebene Betrag dem Cashflow aus laufender Geschäftstätigkeit wieder gutgeschrieben, da es sich um einen nicht zahlungswirksamen Aufwand handelt.
