Investitionsformel (CAPEX)

Was ist die Investitionsformel (CAPEX)?

Die Investitionsformel (Capex) berechnet den Gesamtkauf von Vermögenswerten durch das Unternehmen im jeweiligen Geschäftsjahr und kann leicht ermittelt werden, indem dem Abschreibungsaufwand für dasselbe Jahr eine Nettoerhöhung des PP & E-Werts während des Jahres hinzugefügt wird.

Es kann dargestellt werden als

CAPEX Formula = Nettoerhöhung der PP & E + Abschreibungskosten

Die Nettoerhöhung von PP & E während eines Jahres kann berechnet werden, indem der PP & E-Wert zu Jahresbeginn vom PP & E-Wert zum Jahresende als abgezogen wird.

 Nettozuwachs an PP & E = PP & E zum Jahresende - PP & E zu Jahresbeginn

Andererseits kann der Abschreibungsaufwand während des Jahres berechnet werden, indem die kumulierte Abschreibung zu Jahresbeginn von der kumulierten Abschreibung am Jahresende abgezogen wird, die dargestellt wird als:

Abschreibungsaufwand = kumulierte Abschreibung zum Jahresende - kumulierte Abschreibung zu Jahresbeginn

Die Formel für Investitionen kann also wie folgt erweitert werden:

Investitionsformel = (PP & E zum Jahresende - PP & E zu Jahresbeginn) + (Accum. Dep. Zum Jahresende - Accum. Dep. Zu Jahresbeginn)

Oder

Investitionsformel = (PP & E zum Jahresende - PP & E zu Jahresbeginn) + Abschreibungsaufwand

Schritte zur Berechnung der Investitionsausgaben (CAPEX)

Die Berechnung der Investitionsformel kann in den folgenden drei Schritten erfolgen:

Schritt 1: Zunächst wird der PP & E-Wert zu Jahresbeginn und Jahresende von der Aktivseite der Bilanz erfasst. Anschließend wird die Nettoerhöhung des PP & E-Werts berechnet, indem der PP & E-Wert zu Jahresbeginn vom PP & E-Wert zum Jahresende abgezogen wird.

Nettoanstieg bei PP & E = PP & E zum Jahresende - PP & E zu Jahresbeginn

Schritt 2: Als nächstes wird die kumulierte Abschreibung zu Beginn und am Ende des Jahres aus der Bilanz erfasst. Anschließend wird der Abschreibungsaufwand während des Jahres berechnet, indem die kumulierte Abschreibung zu Jahresbeginn von der kumulierten Abschreibung am Jahresende abgezogen wird. Umgekehrt kann der im Laufe des Jahres angefallene Abschreibungsaufwand auch direkt in der Gewinn- und Verlustrechnung erfasst werden, wo er als separate Position erfasst wird.

Dep. Aufwand = Accum. Dep. Ende des Jahres - Accum. Dep. am Anfang des Jahres

Schritt 3: Schließlich können die im Laufe des Jahres getätigten Investitionen wie folgt berechnet werden:

Formel für Investitionsausgaben (Capex) = (PP & E zum Jahresende - PP & E zu Jahresbeginn) + (Accum. Dep. Zum Jahresende - Accum. Dep. Zu Jahresbeginn)

oder

Formel für Investitionsausgaben (Capex) = (PP & E zum Jahresende - PP & E zu Jahresbeginn) + Dep. Aufwand

Beispiele für Investitionsformeln (mit Excel-Vorlage)

Schauen wir uns einige einfache bis fortgeschrittene Beispiele an, um die Berechnung der Investitionsformel zu verstehen.

Sie können diese Excel-Vorlage für die Investitionsformel hier herunterladen - Excel-Vorlage für die Investitionsformel

Beispiel 1

Nehmen wir das Beispiel eines Unternehmens ABC Ltd und die Berechnung der Investitionsausgaben im Jahr 2018 anhand der folgenden Informationen:

  • Der Abschreibungsaufwand in der Gewinn- und Verlustrechnung beträgt 10.500 USD
  • Der PP & E-Wert Ende 2018 beträgt in der Bilanz 45.500 USD
  • Der PP & E-Wert zu Beginn des Jahres 2018 beträgt in der Bilanz 40.000 USD

Deshalb,

Nettoerhöhung von PP & E = PP & E-Wert Ende 2018 - PP & E-Wert Anfang 2018

Folglich,

Formel für Investitionen (Investitionen) = Nettoerhöhung von PP & E + Abschreibungsaufwand

Daher beläuft sich die Berechnung der im Jahr 2018 angefallenen Investitionen auf 16.000 USD.

Beispiel 2

Nehmen wir das Beispiel von Apple Inc. und die Berechnung der Investitionsausgaben in den Jahren 2017 und 2018 anhand der folgenden Informationen:

Nettoanstieg bei PP & E im Jahr 2017 = 33.783 USD - 27.010 USD

Abschreibungen im Jahr 2017 = 41.293 USD - 34.235 USD

Folglich,

Die Berechnung der Investitionsausgaben im Jahr 2017 = 6.773 USD + 7.058 USD

Nochmal,

Nettoanstieg bei PP & E im Jahr 2018 = 41.304 USD - 33.783 USD

Abschreibungen im Jahr 2018 = 49.099 USD - 41.293 USD

Folglich,

Die Berechnung der Investitionsausgaben im Jahr 2018 = 7.521 USD + 7.806 USD

Investitionsrechner

Sie können den folgenden CAPEX Formula-Rechner verwenden:

Nettoanstieg bei PP & E.
Abschreibungen
Investitionsformel =
 

Investitionsformel =Nettoanstieg der PP & E + Abschreibungskosten
0 + 0 = 0

Relevanz und Verwendung

Die Investitionsformel (Capex) wird zur Berechnung des Gesamtkaufs von Vermögenswerten verwendet, die das Unternehmen während eines bestimmten Zeitraums getätigt hat, und berechnet sich aus der Addition der Nettowertsteigerung von Sachanlagen und Abschreibungen während des jeweiligen Geschäftsjahres . Das Verständnis der Investitionen ist aus geschäftlicher Sicht sehr wichtig, da es in der Regel sehr teuer ist, insbesondere für Unternehmen im verarbeitenden Gewerbe.

Investitionsausgaben (CAPEX) bezeichnen den Fonds, der von einem Unternehmen für den Kauf oder die Verbesserung langfristiger Vermögenswerte verwendet wird, um die Produktionskapazität des Unternehmens zu verbessern.

Eine CAPEX-Formel bietet das Potenzial, im Rahmen langfristiger strategischer Ziele künftig Vorteile zu erzielen. Die größte Herausforderung bei der Entscheidung über Investitionen besteht jedoch darin, dass sie in Zukunft nicht rückgängig gemacht werden kann, ohne dass angesichts des enormen anfänglichen Aufwands Verluste entstehen. Falsche Kapitalinvestitionen können sich daher nachteilig auf das Wachstum eines Unternehmens auswirken. Dennoch müssen Investitionen entweder in Form eines neuen Aufbaus oder in Form einer Aktualisierung des bestehenden Aufbaus getätigt werden, um sicherzustellen, dass das Unternehmen mit modernster Technologie arbeitet. Es ist zu beachten, dass wenn die im Laufe des Jahres angefallenen Investitionen höher sind als die im Laufe des Jahres getätigten Abschreibungen, dies auf eine wachsende Vermögensbasis des Unternehmens hinweist. Ansonsten handelt es sich um ein schrumpfendes vermögensbasiertes Unternehmen.